2012注会《财务成本管理》预习：平均年成本法和总成本法应用

注册会计师考试《财务成本管理》科目

第八章 资本预算

　　知识点十一、平均年成本法和总成本法的应用

　　一、基本原理

　　这种方法解决的问题主要是不能计算完整现金流量，从而不能计算净现值或其他指标的方法。主要适用于固定资产更新改造决策，但不限于固定资产更新决策。

　　下面以固定资产更新决策为例介绍其基本原理（为了与教材内容一致，暂不考虑所得税问题）。

　　所谓更新决策是继续使用旧设备还是购置新设备的选择。

　　平均年成本法把继续使用旧设备和购置新设备看成是两个互斥方案，并且假定将来设备再更换时可以按原来的平均年成本找到可代替的设备。

　　平均年成本=未来使用年限内的现金流出总现值/年金现值系数

　　二、应用（考虑所得税影响）

　　1、折旧与折旧抵税的计算

　　按照税法规定计提折旧。即按照税法规定的折旧年限、折旧方法、净残值等数据计算各年的折旧额。折旧抵税的计算也按照税法折旧计算。

　　【双倍余额递减法】双倍余额递减法，是指在不考虑固定资产预计净残值的情况下，根据每期期初固定资产原价减去累计折旧后的金额和双倍的直线法折旧率计算固定资产折旧的一种方法。

　　应用这种方法计算折旧额时，由于每年年初固定资产净值没有扣除预计净残值，所以在计算固定资产折旧额时，应在其折旧年限到期前两年内，将固定资产净值扣除预计净残值后的余额平均摊销。计算公式如下：

　　年折旧率＝2/预计使用年限×100%

　　年折旧额＝固定资产账面净值×年折旧率最后两年，将固定资产账面净值扣除预计净残值后的余额平均摊销

　　【年数总和法】年数总和法，又称年限合计法，是指将固定资产的原价减去预计净残值后的余额，乘以一个以固定资产尚可使用寿命为分子、以预计使用寿命逐年数字之和为分母的逐年递减的分数计算每年的折旧额。计算公式如下：

　　年折旧率＝尚可使用年限÷预计使用寿命的年数总和×100%

　　年折旧额＝（固定资产原价－预计净残值）×年折旧率

　　2、初始现金流量确定

　　对于继续使用旧设备方案来说，其初始现金流量的金额，其实就是出售旧设备所获得的现金净流入。

　　一般包括两部分：直接流量+所得税影响

　　（1）旧设备变现价值

　　（2）旧设备变现对所得税的影响。即变现损失减税或变现收益纳税。

　　3、残值相关现金流量的确定

　　包括两部分：直接流量+所得税影响

　　（1）实际残值收入

　　（2）实际残值收入与税法残值不一致对所得税的影响

　　4、设备使用过程中大额支出（如大修支出）的处理

　　（1）费用化支出。按照税后付现成本处理，将税后支出的金额列作现金流出。

　　（2）资本化支出。

　　发生时点：全额列作现金流出。

　　各年摊销或计提折旧时：将折旧摊销抵税（即折旧摊销额乘以税率）列作现金流入。

　　【扩展】

　　1、2009年旧制度考试在本题基础上增加了使用新设备可以节约营运资本的问题。在计算新设备方案初始现金流量时，要将节约的营运资本投资视同投资的减少（减少现金流出）；在计算处置期现金流量时，要将少收回的营运资本投资作为现金流出处理（增加现金流出）。

　　2、如果新设备方案改为增加营运资本投资（可能直接告诉增加，也可能告诉增加流动资产和增加流动负债），此时在计算初始期现金流量时，要增加由此导致的现金流出的增加；在计算处置期现金流量时，要增加由此导致的现金流入的增加。

　　3、如果增加的营运资本中，有一部分是利用企业因转产而多余的原材料，并给出购入价值和目前的市场价值，此时确定营运资本投资时，要注意考虑所得税的影响。变现价值+变现损失减税（-变现收益纳税）——机会成本理念。