企业财务资金风险是多方面的，亟需使用信息化手段来进行整体防控。

　　2011年是风险未卜的一年。对不少企业来说或许又将是一次大的考验。

　　刚刚结束的中央经济工作会议将明年的货币政策定调为“稳健”，这意味着未来国内信贷政策的收紧的步伐将开始逐步显现，而同时，政府方面，制止重复建设、淘汰落后产能以及节能减排等政策力度也正在不断加大；再加上今年以来大宗商品价格波动幅度加深，人民币的不断升值更让不少企业感到生存压力正在增加。

　　不少业内人士就此坦言，诸多外部因素的叠加或将大大增加企业2011年的经营成本和运营风险。

　　“高度关注经济形势的变化，认真分析各种变化对出资企业经营成果和财务状况的影响。”在此前国资委召开的国资委系统财务监督工作会议上，国务院国资委专门为各级出资人提出上述要求，并要求出资人机构尤其是要做好高负债企业、效益波动企业、经营亏损企业、外向型企业以及产能落后企业的跟踪分析工作。

　　此前，国务院国资委副主任孟建民在“全国国资委系统财务监督工作会议”上讲话时也强调，财务风险是企业最致命的风险，加强企业财务风险预警与管控，及时掌握企业面临的经营困难和风险隐患，是国有企业财务监督工作的重要任务。

　　财务资金风险管控——重中之重

　　据悉，近一年多来，财务资金风险的管控已经成为国务院国资委财务监督工作的重中之重，为此，国务院国资委还采取了一系列综合措施来开展中央企业的财务资金风险防范工作。

　　“例如我们一方面通过推进集团资金和债务融资集中管理，加强存货、应收账款和现金流量管理，巩固资金链条，有效防范资金风险；另一方面，也通过制定下发《关于进一步加强中央企业债务风险管理有关事项的通知》，构建了企业债务风险监控机制，启动了分类管控工作，将高风险企业分为重点关注、重点监控和特别监管3个类别，分类实施管控等等。”国务院国资委相关人士介绍说。

　　据业内人士介绍，企业财务风险主要包括两个方面：一是影响企业生存的风险，如短期偿债风险；二是影响企业发展的风险，如净利润、净资产收益率下降的风险。

　　值得庆幸的是，面对2011年可能到来的财务风险的大考验，各地国资委已经开始采取积极行动。以上海为例，上海国资委针对企业债务风险、现金流量风险、盈利能力风险和投资风险等4大类风险，建立了包括14个指标在内的财务风险预警体系，根据国有企业绩效评价标准值，确定红灯、黄灯、绿灯区域值，并根据预警结果及时响应，向企业提出财务风险控制要求。

　　不过，上述业内人士也坦言，“国资委来自上面的监督的确是必要的，但是目前更重要的还是需要一户户作为细胞的国有企业，能够真正地建立起管控财务资金风险的意识，并采取积极的行动。”

　　信息化助力

　　俗话说“工欲善其事，必先利其器”。对于不少企业和监管者来说，认识到企业财务资金风险管理的必要性已经不再是个难事，而目前摆在他们面前的问题是如何运用先进的技术手段来增强风险防范和控制能力。

　　毫无疑问，在信息化时代，财务资金风险管控的最终落脚点是信息系统，选择什么样的信息系统才能符合内控的要求是大部分企业面临的现实问题之一。

　　据国务院国资委研究中心“国有大型集团企业资金管理和风险监控”课题组专家、北京九恒星科技股份有限公司董事长解洪波表示，目前看来企业财务公司的风险是多方面的，亟需使用信息化手段来进行整体防控。在财务公司的风险分类上，以风险直接诱导因素为标准可分为经营性风险、市场风险、操作风险3种，企业在其风控系统的设计上可从这3种分类角度展开，进行针对性的功能设计。

　　“相对于传统的风险控制系统，信息化系统提供的智能化的各项业务数据精准、全面。同时，借助科技的力量完成大量分析总结，譬如系统可自动计量风险资产，对公司各类资产、负债进行加权成本利润分析，缺口分析、流动性分析、利率敏感性分析等等，并形成分析报告，以此为据帮助决策人进行企业风险上的判断，避免企业风险损失。”一位业内人士如此评价。

　　据相关专业人士介绍，该套方案用于解决企业财务公司风险管理部门的实际需要，提供了业务监控、指标检测及预警、模型分析、压力测试等多种功能；并可针对各类发生的风险事件进行处理，实现事前、事中的风险控制及事后的管理测量。

　　在专业人士眼中看来，相对于以往的风险管理平台，此套风控系列产品的构架完全根据实际情况和需求定制搭建。整体风控系统实施后可相对独立运行，帮助企业通过业务系统接口模块与其财务公司的结算、信贷、投资、授信、拆借、财务等各业务系统互连；通过自定义计量模型，可实现各类风险的识别、量化、预警；通过交易调用接口，支持各业务系统运行中进行风险测试、检查、控制；另外，支持自动计量风险资产，支持对财务公司各类资产、负债的加权成本利润分析、缺口分析、流动性分析、利率敏感性分析等。

　　对此，越来越多的企业也开始给予了格外的关注。究其原因一位业内资深财务人士表示：“随着大型集团企业对自身财务公司或结算中心的业务功能和金融服务要求的不断扩大、升级，企业财务管理随时都在经受着考验，一个畅通的现金流就是保证企业运营的根本。”

　　解洪波也发现，很多企业都在今年初开始陆续搭建集团风控系统或者完善之前零散的模板，因为企业已经意识到了风控系统完整的重要性，通过完整的风控系统可以帮助企业解决各类风险的识别、量化、预警，对各业务系统的运行进行风险测试、检查、控制等等。

　　“但是，财务公司在业务运营中的风险是多方面的，如何构建一套整合数据集成、汇总、计量及评价模型定义、分析、预警、风控管理、资产负债统计、敏感性测量、情景模拟及压力测试为一体的风控系统似乎已成为财务公司或类似资金管理机构的迫切需求。”该人士表示。

　　此外，在管理手段上，风控系统也应该可以提供对财务公司影响头寸的经营性、投资性、融资性类关键业务项下的具体业务定义的功能。财务公司头寸管理人员可根据成员单位预算、财务公司自身投融资计划等业务信息编制具体业务计划，系统在现有实时头寸及业务计划的基础上可自动计算短、中、长期资金缺口，通过计划调整及新增计划等功能完成对未来头寸缺口的弥补。