持有上市公司股票取得分红如何纳税

上期我们就不同身份的境内纳税人包括个人、合伙企业以及公司在上海证券交易所、深圳证券交易所（以下简称“二级市场”）转让其购买的上市公司股票需要缴纳的税款进行了分析，本期我们就上述情形的股票持有期间取得分红如何纳税进行具体分析。

一、个人取得分红

个人从二级市场购买的上市公司股票，持有期间取得分红，持股期限超过1年的，股息红利所得暂免征收个人所得税；持股期限在1个月以内（含1个月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，暂减按50%计入应纳税所得额；上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。

政策依据：《财政部 国家税务总局 证监会关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》（财税[2015]101号）

二、合伙企业取得分红

（一）合伙企业自然人合伙人

以合伙企业名义对外投资分回利息或者股息、红利的，应按《通知》所附规定的第五条精神确定各个投资者的利息、股息、红利所得，分别按“利息、股息、红利所得”应税项目计算缴纳个人所得税。

政策依据：《国家税务总局关于<关于个人独资企业和合伙企业投资者征收个人所得税的规定>执行口径的通知》（国税函[2001]84号）

合伙企业自然人合伙人分别按“利息、股息、红利所得”应税项目计算缴纳个人所得税，能不能适用财税[2015]101号文件中的股息红利差别化个人所得税政策呢？

《国家税务总局稽查局关于2018年股权转让检查工作的指导意见》（税总稽便函[2018]88号）第一条第（三）项对于“关于自然人投资者从投资成立的合伙企业取得的股息、红利是否适用财税[2015]101号文件享受优惠政策问题的意见”回复为：财税[2015]101号文件规定，个人从公开发行和转让市场取得上市公司股票，适用上市公司股息红利差别化个人所得税政策。该“个人”不包括合伙企业的自然人合伙人。

因此，合伙企业持有上市公司股票取得分红，自然人合伙人不适用财税[2015]101号文件中的股息红利差别化个人所得税政策。

（二）合伙企业法人合伙人

合伙企业以每一个合伙人为纳税义务人。合伙企业合伙人是自然人的，缴纳个人所得税；合伙人是法人和其他组织的，缴纳企业所得税。合伙企业生产经营所得和其他所得采取“先分后税”的原则。具体应纳税所得额的计算按照《关于个人独资企业和合伙企业投资者征收个人所得税的规定》(财税[2000]91号)及《财政部 国家税务总局关于调整个体工商户个人独资企业和合伙企业个人所得税税前扣除标准有关问题的通知》(财税[2008]65号)的有关规定执行。前款所称生产经营所得和其他所得，包括合伙企业分配给所有合伙人的所得和企业当年留存的所得(利润)。

合伙企业持有上市公司股票取得分红，合伙企业法人合伙人按合伙企业生产经营所得和其他所得分得的部分应并入应纳税所得额计算缴纳企业所得税。

政策依据：《财政部 国家税务总局关于合伙企业合伙人所得税问题的通知》（财税[2008]159号）

三、公司取得分红

《企业所得税法》（主席令第六十三号，主席令第二十三号修订）第二十六条第（二）项规定，符合条件的居民企业之间的股息、红利等权益性投资收益免征企业所得税。

企业所得税法实施条例》（国务院令第512号）第八十三条规定，企业所得税法第二十六条第（二）项所称符合条件的居民企业之间的股息、红利等权益性投资收益，是指居民企业直接投资于其他居民企业取得的投资收益。企业所得税法第二十六条第（二）项和第（三）项所称股息、红利等权益性投资收益，不包括连续持有居民企业公开发行并上市流通的股票不足12个月取得的投资收益。

因此，公司直接持有上市公司股票满12个月取得的股息红利免征企业所得税。

那么，公司持有上市公司股票未满12个月取得的股息红利不能享受免税，但持有满12个月后，之前的股息红利能否享受免税呢？

对此问题财政部和国家税务总局没有明确，我们来看一下部分税务机关的答复。

国家税务总局北京市税务局2019年11月11日发布的《企业所得税实务操作政策指引（第一期）》第二条第（一）项第2问对于“上市公司分配股息红利时，企业持有上市公司股票未满12个月取得的股息红利不能享受免税，但持有满12个月后，之前的股息红利能否享受免税？”答复如下：

《实施条例》第八十三条规定，免税的股息、红利等权益性投资收益，不包括连续持有居民企业公开发行并上市流通的股票不足 12个月取得的投资收益。在股息红利免税条件中，之所以对持有时间进行限制主要是为了鼓励企业进行投资而不是投机，避免企业短期炒作的投机行为。鉴于此政策的出台背景，只要企业持有上市公司股票满12个月，无论是不足12个月取得的股息红利还是持满12个月取得的股息红利均可以作为免税的股息红利。

国家税务总局安徽省税务局12366纳税服务中心2021年5月27日对于类似的问题答复如下：

根据《中华人民共和国企业所得税法实施条例》第八十三条规定，免税的股息、红利等权益性投资收益不包括连续持有居民企业公开发行并上市流通的股票不足12个月取得的投资收益。在股息红利免税条件中，之所以对持有时间进行限制主要是为了鼓励企业进行投资而不是投机，避免企业短期炒作的投机行为。鉴于此政策的出台背景，只要企业持有上市公司股票满12个月，无论是不足12个月取得的股息红利还是持满12个月取得的股息红利均可以作为免税的股息红利。

根据上述答复可以看出，公司持有上市公司股票未满12个月取得的股息红利不能享受免税优惠，但持有满12个月后，无论是不足12个月取得的股息红利还是持满12个月取得的股息红利均可以作为免税的股息红利。

作者：李老师（正保财税咨询专家）