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我想明白为什么

就是模型有抽象的也有简化的。

我只是了解我请教您的

稍等，回答需要比较长的时间

最佳现金持有量分析 (一)成本分析模式 相关成本机会成本管理成本短缺成本与现金持有量的关系正比例变动无明显的比例关系（固定成本）变动决策原则最佳现金持有量是使上述三项成本之和最小的现金持有量 成本模型强调的是：持有现金是有成本的，最优的现金持有量是使得现金持有成本最小化的持有量。 反向【提示】 (1)由于管理成本固定，所以当机会成本与短缺成本之和最小时，总成本最小; (2)当机会成本=短缺成本时，总成本最小。

将存货经济订货批量模型用于确定目标现金持有量。 1.假设前提：(补充) (1)现金的支出过程比较稳定，波动较小，而且每当现金余额降至零时，均通过变现部分证券得以补足;(不允许短缺) (2)企业预算期内现金需要总量可以预测; (3)证券的利率或报酬率以及每次固定性交易费用可以获悉。 存货模式的优缺点 优点： 现金持有量的存货模式是一种简单、直观的确定最佳现金持有量的方法。 缺点： (1)该模型假设现金需要量恒定; (2)该模型假定现金的流出量稳定不变，假设计划期内未发生其他净现金流入，需要现金靠变现证券满足未考虑现金安全库存。实际上这很少出现。

随机模式 随机模式是在现金需求量难以预知的情况下进行现金持有量控制的方法。 1.基本原理 企业根据历史经验和现实需要，测算出一个现金持有量的控制范围，即制定出现金持有量的上限和下限，将现金量控制在上下限之内。 2.计算公式(注意影响因素) (1)现金返回线(R)的计算公式： R=+L 式中：b-每次有价证券的固定转换成本; i-有价证券的日利息率; δ-预期每日现金余额变化的标准差; L-现金存量的下限。 (2)现金存量的上限(H)的计算公式：H=3R-2L。 (3)下限的确定：受到企业每日的最低现金需要量、管理人员的风险承受倾向等因素的影响。 3.随机模式与存货模式的比较 (1)相同点：相关成本(机会成本，交易成本) (2)不同点： 1)适用范围不一样 ①存货模式：未来的需要量恒定 ②随机模式建立在企业的未来现金需求总量和收支不可预测的前提下，因此计算出来的现金持有量比较保守 2)现金安全储备考虑不一样 ①存货模式：不考虑 ②随机模式：L

成本模型只考虑持有现金的机会成本、管理成本和短缺成本；存货模型只考虑现金的机会成本和交易成本；随机模型考虑的有持有现金的机会成本、每日现金流变动的标准差、最低控制线和固定性转换成本

存货模型和随机模型属于平时持有现金的情形，可以避免短缺成本

成本模型只考虑持有现金的机会成本、管理成本和短缺成本 因为它在机会成本里考虑了企业因持有一定现金余额丧失的再投资收益。 再投资收益是使企业不能同时用该现金进行有价证券投资所产生的机会成本。 可见成本模式没有有价证券转回现金所付出代价（如支付手续费用），也就是现金的交易成本。

你可以这么理解成本模式更多的是短缺成本，没有闲钱做投资，没有交易成本 而存货模式和随机模型，恰好相反。不会短缺，没有短缺成本，而有交易成本，因为要把投资换成现金。出售有价证券以补充现金所需的交易成本。