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BS模型（Black-Scholes 模型）是金融数学领域用于定价期权的一种重要模型。它是由美国经济学家布莱恩·布莱克和法国经济学家埃里克·斯科尔斯于1973年发表的相关论文中提出的，他们根据复杂的金融和统计数学方法推导出来的模型。 BS模型公式由五个参数组成，包括期权价格、隐含波动率、期权行权价格、标的资产价格和到期日期。BS模型被认为是定价期权的重要手段之一。 BS模型的公式为： 期权价格=S_0N(d_1)-Xe^{-rt}N(d_2) 其中： S_0 为投资基金的价格； N(d_1) 和N(d_2) 为正态分布函数的参数； X 为期权的行权价格； r 为无风险利率； t 为期权的到期日期。 BS模型可以用来计算期权的一般价值，但它无法准确预测未来价格变化，因此金融机构会通过对BS模型本身进行改进来改善定价精度。拓展知识：在BS模型之外，还有一些更新的期权定价模型，比如Hull-White模型、McMillan模型、Cox-Ingersoll-Ross模型等，它们会根据资产价格的变化和隐含波动率的变化来预测期权价格。